A
tőkevédett alapok úgy biztosítanak egy kockázatos értékpapírokból összeállított
befektetési kosár futamidő alatti teljesítményéből részesedési lehetőséget,
hogy a konstrukció összetételének köszönhetően a befektetési jegyek névértékét,
azaz a befektetett tőkét a futamidő végén, vagy egy előre meghatározott tartási
idő után minden körülmények között visszafizetik.
Zártvégű
tőkevédett alapok
Tőkevédett
alapjaink jellemzően zártvégű konstrukciók, azaz az alapok határozott
futamidővel és lejárattal rendelkeznek. Befektetési jegyek vásárlásra az alap
indulását megelőző, jellemzően néhány hetes jegyzési időszak alatt van
lehetőség. A jegyzési időszakban a befektetési jegyek névérték alatti napi
diszkont árfolyamon, vételi jutalék nélkül jegyezhetőek. A befektetési jegyeket
célszerű a futamidő végéig megtartani, hiszen a tőkevédelem csak a lejáratig
tartott befektetési jegyekre vonatkozik. Amennyiben a futamidő alatt mégis a
befektetési jegyek visszaváltására kényszerül, akkor tőzsdei megbízás útján
értékesítheti azokat. Fontos azonban szem előtt tartani, hogy a befektetési
jegyek tőzsdei árfolyama eltérhet a befektetés értékét tükröző, az OTP
Alapkezelő által közzétett napi egy jegyre jutó eszközértéktől
(árfolyamtól).
Tőkevédelem
A
futamidő alatti piaci történésektől függetlenül tőkevédett alapjaink a
befektetési jegyek névértékét lejáratkor minden esetben kifizetik, így Ön úgy
részesedhet a mögöttes befektetési kosár teljesítményéből, hogy a befektetett
pénzét nem kockáztatja. A jegyzést követően ugyanis a tőkevédett alapok
vagyonának döntő részét biztonságos pénzpiaci eszközökbe, bankbetét jellegű
konstrukcióban helyezzük el, amelyek biztosítják a futamidő végén a teljes
befektetett tőke visszafizetését. A tőkevédelem azonban csak a lejáratig
tartott befektetési jegyekre vonatkozik.
Többlethozam
A
tőkevédett alapok célja a tőkevédelmen felül a lehető legattraktívabb többlet
hozam elérése. Ennek érdekében a mögöttes befektetési kosarat igyekszünk olyan
eszközökből (részvényekre, árupiaci befektetésekre, indexekre, alapok
befektetési jegyeire vonatkozó opciós ügyletek) összeállítani, amelyektől a
futamidő alatt kedvező teljesítményt várunk. A többlethozam nagyságát a
mögöttes eszközök futamidő alatti teljesítménye határozza meg, azaz a
konstrukciók jellemzően mérsékelt kockázatú befektetésnek minősülnek.