OTP Ébresztő: Közel-keleti feszültségek és MNB-kamatdöntés előtt kivárnak a piacok
Tetszett a cikk? Ezek is érdekelhetik
OTP Ébresztő: Az amerikai termelőiár-index a várakozások felett alakult, de így is esett az amerikai 10 éves hozam
A technológiai szektorra nehezedő nyomás ellenére tovább emelkedtek a nyugat-európai tőzsdék. A Wall Street-i indexek is felfelé korrigáltak a szerdai esést követően. Az óceán mindkét felén az egészségügyi szektor teljesítménye emelkedett ki. Az eurozóna ipari termelése augusztusban 0,5%-ot esett havi alapon. Az Egyesült Államokban a 6,3%-ra gyorsuló termelőiár-index újabb felfelé mutató meglepetést hozott az inflációs folyamatokkal kapcsolatban. Az amerikai kiskereskedelmi forgalom 0,8%-kal bővült augusztushoz képest. Az amerikai 10 éves hozam több, mint 10 bázisponttal mérséklődött. A hazai állampapírpiacon is 7-9 bázisponttal esett a hozamgörbe hosszú oldala. Ma Magyarországról augusztusi béradatok, az USA-ból szeptemberi ipari termelési adat érkezik.
OTP Ébresztő: A várakozásokat meghaladó inflációs adatok érkeztek az Egyesült Államokból
Emelkedtek az európai részvénypiacok, amit az ASML kedvező eredménye és az egészségügyi szektor kiemelkedő teljesítménye is támogatott. Az amerikai tőzsdéket nyomás alá helyezte a vártnál magasabb szeptemberi inflációs adat. A fogyasztói árindex éves növekedési üteme 3,7%-ra gyorsult, elsősorban a benzinárak megugrása miatt, míg a maginfláció havi alapon 0,3%-kal nőtt, amihez a lakhatási költségek emelkedése és a közlekedési szolgáltatások drágulása is hozzájárult. A közel-keleti feszültségek és az IEA olajpiaci jelentésének hatására emelkedtek az olajárak. Az amerikai kötvényhozamok a kezdeti növekedést követően a Fed-nyilatkozatok hatására mérséklődtek, míg Európában jellemzően emelkedés volt megfigyelhető. Az Egyesült Államokban sűrű lesz a mai makronaptár: a szeptemberi kiskereskedelmi forgalmi és termelői árindex adatok mellett a New York Fed feldolgozóipari indexére, valamint a munkanélküli segélykérelmek és az üzleti készletek alakulására figyelnek a befektetők. Az euróövezetből augusztusi ipari termelési adat érkezik.
Az európai részvénypiacok vegyesen zártak hétfőn, miközben a közel-keleti konfliktus és az EKB e heti kamatdöntése előtti kivárás óvatosságra intette a befektetőket. Az amerikai indexek csökkentek, ugyanakkor a félvezető részvények felülteljesítettek, amit az AI-hoz kapcsolódó várakozások és az Alphabet chipfejlesztéséről szóló hírek támogattak. Az olajárak jelentős volatilitást mutattak: a Brent árfolyama 90 dollár fölé emelkedett, majd a lehetséges amerikai-iráni diplomáciai közeledés hírére némileg visszakorrigált. A hazai piacon a BUX emelkedett, miközben az OTP bejelentette a Luminor Bank felvásárlását. A mai kereskedés fókuszában az MNB kamatdöntése és a gyorsjelentési szezon állhat.
Vegyesen zártak az európai indexek; a Ryanair gyenge gyorsjelentése nyomás alatt tartotta az utazási szektort
Vegyesen zártak hétfőn az európai részvénypiacok, miután a Közel-Keleten fokozódó konfliktus és az EKB e heti kamatdöntése előtti kivárás óvatosságra intette a befektetőket, akik arra számítanak, hogy az EKB ezen a héten változatlanul hagyja kamatait, ugyanakkor az év végéig egy vagy két szigorítás lehetősége is jelen van a piaci árazásokban. A STOXX Europe 600 index 0,3%-kal került lejjebb, miközben az emelkedő energiaárak támogatták az olaj- és gázipari vállalatokat, amelyek felülteljesítették a szélesebb piacot. A közel-keleti helyzet tovább romlott, miután az Egyesült Államok Irán elleni katonai műveleteinek kilencedik napján a Hormuzi-szoroson áthaladó szállítmányozás kockázatai növekedtek. Ennek hatására a Brent típusú kőolaj ára átmenetileg hordónként 90 dollár fölé emelkedett, aminek következtében jól teljesítettek az energiaipari cégek papírjai. A piacok ugyanakkor egy lehetséges amerikai-iráni diplomáciai megoldás lehetőségéről érkező híreket is figyelték, ami mérsékelte az eszkalációval kapcsolatos félelmeket. Az utazási és szabadidős vállalatok teljesítettek a leggyengébben. A Ryanair árfolyama mintegy 6%-kal esett, miután a légitársaság első negyedéves profitja 34%-kal csökkent a magasabb üzemanyagköltségek és az alacsonyabb jegyárak következtében. A technológiai részvények ezzel szemben enyhe emelkedést mutattak az amerikai nagy technológiai vállalatok e heti gyorsjelentései előtt. Az Egyesült Királyságban Andy Burnham hétfőn hivatalosan is átvette a miniszterelnöki tisztséget, ezzel tíz éven belül már a hetedik kormányfő állt az ország élére.
A közép-kelet-európai régióban pozitív hangulat dominált: a BUX index 0,4%-kal, a lengyel WIG20 0,5%-kal, míg a prágai PX50 0,3%-kal emelkedett az előző napi záróértékéhez képest. A hazai blue chipek vegyesen teljesítettek: a MOL és az OTP emelkedett, míg a Magyar Telekom és a Richter enyhén csökkent. Piaczárás után az OTP bejelentette a balti régióban aktív Luminor Bank felvásárlását, ami a bank történetének legnagyobb akvizíciója.
Csökkentek a vezető amerikai indexek; a chipgyártók javították a hangulatot
Mérsékelt eséssel zártak a vezető amerikai indexek hétfőn. Az S&P 500 0,2%-kal, a Nasdaq 0,05%-kal, míg a Dow 0,6%-kal csökkent az előző napi záróértékéhez képest. A piacot elsősorban a technológiai és félvezető részvények felpattanása támogatta, azonban ez nem volt elegendő ahhoz, hogy a vezető indexek pozitív tartományban zárják a kereskedést. A nap folyamán javult a kockázatvállalási hajlandóság, miután iráni részről olyan nyilatkozatok érkeztek, amelyek nyitva hagyták a diplomáciai rendezés lehetőségét, valamint közvetítők egy 10 napos tűzszüneti javaslatot terjesztettek elő Washington és Teherán elé. Később azonban a jemeni húszik Szaúd-Arábia elleni tengeri blokádjának bejelentése ismét felerősítette a globális energiaellátással kapcsolatos aggodalmakat.
A vállalati hírek közül az Alphabet került a figyelem középpontjába, miután sajtóértesülések szerint a társaság új, mesterséges intelligenciára optimalizált chip fejlesztésén dolgozik. A részvény közel 3%-kal emelkedett, miközben a félvezetőszektor is erősödött a múlt heti jelentős korrekció után.
A makrogazdasági adatok közül a leading index kapott figyelmet, amely júniusban a vártnál nagyobb mértékben, 0,2%-kal csökkent havi alapon. A gyengébb adat elsősorban a romló fogyasztói várakozásokkal és a kiadott építési engedélyek csökkenő számával magyarázható. A Conference Board elemzői azonban úgy vélik, hogy a csökkenő fogyasztást ellensúlyozza az AI-hoz köthető beruházások bővülése, így idei GDP-előrejelzésüket 1,8%-ról 1,9%-ra emelték.
Emelkedtek az amerikai hozamok; a közel-keleti fejlemények és a jegybanki várakozások mozgatták a piacokat
Az amerikai állampapírpiacon emelkedtek a hozamok hétfőn, a 10 éves referenciahozam 6 bázisponttal 4,6%-ra emelkedett. A piac továbbra is a Fed kamatpályáját árazta, miközben a múlt héten publikált kedvezőbb inflációs adatok mérsékelték a további szigorítással kapcsolatos várakozásokat. Európában a befektetők figyelme az EKB e heti kamatdöntésére irányult. A német 10 éves Bund hozama emelkedett, miközben a piac az inflációs kilátásokat és a jegybank várható kommunikációját értékelte. A devizapiacon a forint mérsékelt erősödést mutatott az euróval szemben, az EUR/USD árfolyam enyhén csökkent. A hazai kötvénypiacon a hozamgörbe hosszú vége felfelé mozdult, a 10 éves referenciahozam 5,42%-ra emelkedett. A mai kereskedés fókuszában az MNB kamatdöntése állhat.
Mire lesz érdemes figyelni?
Ázsiában vegyes hangulat jellemezte a kereskedést. A japán részvénypiacok emelkedtek, a Nikkei többhavi mélypontról korrigált felfelé, és a dél-koreai indexek is erősödtek, miközben a kínai és a hongkongi tőzsdéken is emelkedés volt megfigyelhető, azonban az indiai piac enyhe csökkenést mutatott ma reggel.
A nap folyamán közzéteszik a brit munkanélküliségi adatokat és a német ZEW gazdasági hangulatindexet, míg idehaza az MNB kamatdöntése kerül a figyelem középpontjába. A vállalati gyorsjelentések közül a General Motors negyedéves eredményei emelhetők ki.
Hozzon ki többet befektetéseiből!
Személyre szabott megoldásokért keresse szakértőinket!
Az OTP Global Markets szakértői személyre szabott tanácsadással segítenek önnek megtalálni a befektetési céljaihoz szükséges eszközöket és stratégiákat.
SzakértőinkÉrtékpapírszámla
Első lépés, hogy gondoskodjon a jövőjéről.
RészletekElemzői hírlevél
Ne maradjon le friss elemzéseinkről!