Háborús hírek nyomasztják a tőzsdéket
Tetszett a cikk? Ezek is érdekelhetik
OTP Ébresztő: Az amerikai termelőiár-index a várakozások felett alakult, de így is esett az amerikai 10 éves hozam
A technológiai szektorra nehezedő nyomás ellenére tovább emelkedtek a nyugat-európai tőzsdék. A Wall Street-i indexek is felfelé korrigáltak a szerdai esést követően. Az óceán mindkét felén az egészségügyi szektor teljesítménye emelkedett ki. Az eurozóna ipari termelése augusztusban 0,5%-ot esett havi alapon. Az Egyesült Államokban a 6,3%-ra gyorsuló termelőiár-index újabb felfelé mutató meglepetést hozott az inflációs folyamatokkal kapcsolatban. Az amerikai kiskereskedelmi forgalom 0,8%-kal bővült augusztushoz képest. Az amerikai 10 éves hozam több, mint 10 bázisponttal mérséklődött. A hazai állampapírpiacon is 7-9 bázisponttal esett a hozamgörbe hosszú oldala. Ma Magyarországról augusztusi béradatok, az USA-ból szeptemberi ipari termelési adat érkezik.
OTP Ébresztő: A várakozásokat meghaladó inflációs adatok érkeztek az Egyesült Államokból
Emelkedtek az európai részvénypiacok, amit az ASML kedvező eredménye és az egészségügyi szektor kiemelkedő teljesítménye is támogatott. Az amerikai tőzsdéket nyomás alá helyezte a vártnál magasabb szeptemberi inflációs adat. A fogyasztói árindex éves növekedési üteme 3,7%-ra gyorsult, elsősorban a benzinárak megugrása miatt, míg a maginfláció havi alapon 0,3%-kal nőtt, amihez a lakhatási költségek emelkedése és a közlekedési szolgáltatások drágulása is hozzájárult. A közel-keleti feszültségek és az IEA olajpiaci jelentésének hatására emelkedtek az olajárak. Az amerikai kötvényhozamok a kezdeti növekedést követően a Fed-nyilatkozatok hatására mérséklődtek, míg Európában jellemzően emelkedés volt megfigyelhető. Az Egyesült Államokban sűrű lesz a mai makronaptár: a szeptemberi kiskereskedelmi forgalmi és termelői árindex adatok mellett a New York Fed feldolgozóipari indexére, valamint a munkanélküli segélykérelmek és az üzleti készletek alakulására figyelnek a befektetők. Az euróövezetből augusztusi ipari termelési adat érkezik.
Donald Trump Irán feltétel nélküli megadását követelte és felvetette az USA közvetlen beavatkozását az Izrael és Irán közötti háborúba. A vártnál gyengébb volt májusban a kiskereskedelmi forgalom és az ipari termelés az USA-ban. A közel-keleti eszkaláció miatt az olajárak újabb 5%-kal emelkedtek, a befektetők a kockázatmentes eszközöket keresték, a részvényárfolyamok és a kötvényhozamok estek. Erősödött a dollár: az EURUSD a technikailag fontos 1,15-ös szint alá esett.
Estek az európai tőzsdék
Az európai tőzsdék estek tegnap, miután Trump amerikai elnök kommunikációja keményebbé vált Iránnal szemben: feltétel nélküli megadást követelt és felvetette az amerikai hadsereg közvetlen részvételét a konfliktusban valamint a Hamenei legfelsőbb vezető elleni potenciális csapás lehetőségét. Közben Izrael tovább támadott iráni célpontokat. Az európai részvényindexek 1% körüli mértékben estek, a STOXX 600 0,8%-kal, A legrosszabbul teljesítők között volt az az olasz UniCredit (-2,5%) és a német Bayer (-2,3%), illetve a megújuló energiával foglalkozó cégek, miután az USA Szenátusának Pénzügyi Bizottsága a nap- és szélenergia-adókedvezmények 2028-ig történő teljes kivezetését fontolgatja. A KKE-régió tőzsdeindexei – részben a korai zárás miatt – emelkedéssel zártak, a CETOP és a lengyel index 0,5, az éllovas BUX 1,6%-kal került feljebb. A hazai tőzsdét a 2,2%-kal, 26 740 forintig dráguló OTP húzta, amire ezúttal a Goldman Sachs adott 30 ezer feletti célárat. A MOL 1,7%- ot emelkedett.
Az olajcégek jól teljesítettek
Az amerikai részvényindexek is estek kedden, miután Trump elnök szavai felvetették a közvetlen amerikai beavatkozás lehetőségét Irán ellen. Emellett májusban nemcsak az ipari termelés esett váratlanul, hanem kiábrándító mértékben, 09,%-kal csökkent a kiskereskedelmi forgalom is, figyelmeztetve a vámok fogyasztást lassító hatására. Az S&P 500 index 0,8%-ot, a Dow Jones 299 pontot, a Nasdaq pedig 0,9%-ot veszített értékéből. Jól teljesítettek az olajcégek: az ExxonMobil 1,3, a Chevron 3,2%-kal drágult, miután 5%-kal, 75 dollár fölé ugrottak az olajárak. Az arany minimálisan, az ezüst viszont 2%-ot meghaladó mértékben drágult. Jelentősen esett viszont a turizmushoz kapcsolódó részvények árfolyama, miután a JetBlue Airways (-7,9%) vezérigazgatója elmondta: a gyenge utazási kereslet miatt a szektor nehezen érheti el a nullszaldót az idén. A többi légitársaság is – a United, a Delta és az American Airlines 6,2%, 4,3% és 3,1%-kal – esett.
Az ÁKK 4 milliárd dollár értékben adott el devizakötvényeket
Az esetleges közvetlen közel-keleti amerikai katonai beavatkozás lehetősége, illetve a gyenge májusi amerikai konjunktúraadatok miatt a befektetők a kockázatmentes estközök felé fordultak. Az amerikai kötvényhozamok jelentősen, 5-10 bázisponttal estek, a tízéves 4,4%-ig. Eközben Európában a német tízéves hozam alig változott és 2,5% felett maradt, miközben a francia és az olasz hozam emelkedett. A befektetők tegnap ismét a dollárt keresték, amely így az euróval szemben is erősödni tudott; ennek köszönhetően az EURUSD ismét a lélektani és technikai szempontból is fontos 1,15-ös szint alá süllyedt.
A tegnap megjelent hír szerint az ÁKK összesen 4 milliárd dollár értékben bocsátott ki dollárkötvényeket, jelentős érdeklődés mellett: a beadott ajánlatok értéke elérte a 14 milliárd dollárt. Az öt-, a tíz- és a harmincéves lejáratból 1,5, 1, illetve 1,5 milliárd dollár értékű került a piacra, az amerikai kötvényhozamok felett 145, 175 és 195 bázispontos felárral. A romló kockázatvállalási hajlandóság és az erősödő dollár nem segített a forintnak: az euróval szembeni árfolyam visszatért a 404-es szintre. Hétfőn másfél éves csúcsaikról fordultak le az állampapír-hozamok és tegnap is a korábbi csúcsok alatt maradtak; a tízéves hozam 7,1% alatt van. Az ÁKK három hónapos DKJ-aukcióján szokatlanul erős volt a kereslet: a meghirdetett 30 milliárd forint értékű kincstárjegyre ötszörös mennyiségű ajánlat érkezett, így az adósságkezelő 50 milliárd forintra emelte az értékesítést.
Mire lesz érdemes figyelni?
A vártnál gyengébb lett a japán Tankan index és esett – de a vártnál kevesebbet – az export. Az ázsiai tőzsdék vegyesen zártak. Európában várhatóan eséssel indul majd a kereskedés a részvénypiacokon. A mai nap az esti Fed-döntésen a világ szeme, ahol várhatóan nem változnak a kamatok, azonban a közlemény és Powell elnök sajtótájékoztatója, illetve az új előrejelzések is érdekesek lehetnek. Az ÁKK a 6 hónapos DKJ-aukció mellett 10 milliárd forint értékű 2031/B kötvényt kínál idén és jövőre lejáró papírokért.
Hozzon ki többet befektetéseiből!
Személyre szabott megoldásokért keresse szakértőinket!
Az OTP Global Markets szakértői személyre szabott tanácsadással segítenek önnek megtalálni a befektetési céljaihoz szükséges eszközöket és stratégiákat.
SzakértőinkÉrtékpapírszámla
Első lépés, hogy gondoskodjon a jövőjéről.
RészletekElemzői hírlevél
Ne maradjon le friss elemzéseinkről!